本周三（10月22日），本行将再下调存款利率，三年期存款利率有可能下调10基点。 在10月20日时，我行的客户经理小孙告诉我，目前是这么规定的。

近期多家中小商业银行加速了其存款的下调。与此同时，存款利率与短期存款之间的倒挂情况在众多金融机构中普遍存在，甚至出现了“存三年不如存一年”的现象。有业内人士指出，这与降息预期和银行调整负债结构等因素有关。银行降低存款利率，尤其是长期存款利率，是出于优化负债结构、控制资金成本以及缓解净息差收窄的压力的目的。

中小银行密集下调存款利率

小孙刚从银行取款机中取出的存单，上面清晰地标着“3年期存款利率2.2%”，并提醒道：亲爱的朋友们，在本月底之前，请务必把到期资金提前转出到我这儿来，并保证不会丢失；否则后果自负。

从今年10月22日开始，居民存款的年利率将会降低到10%，要求存入账户的最低金额为人民币10万元。对于新客户提供一年期的存款回报率可以提高至2.2%。

近期对存款利率进行调整的中小银行不局限于苏商银行一家。10月里已经有多家分支机构发布了存款利率调整的通知。其中包括平阳浦发村镇银行、福建华通银行、辉县珠江村镇银行、文昌兴福村镇银行和琼海兴福村镇银行等区域性银行，上调幅度达到80个基点的存款利率。

平阳浦发村镇银行于10月20日发布通告称，其对各类存款利率进行了调整，新的利率西安增值税发票【代办电话13434104765；QQ2188982664】将在当日起生效。与上一次发布的存款利率相比，此次活期产品的基准利率下调了20个基点至0.05%，在定期存款产品中，三个月、六个月、一年、二年、三年和五年期的利率分别下降了40%、35%、35%、50%、80%和80%。协定存款与通知存款的基准利率也有不同程度地下调。

此外，在记者的调研中发现银行已多次降低存贷款利率。例如辉县珠江村镇银行最近已经发布了三次关于调整存款利率的公告。从今年下半年开始该行就对存款利率进行了修改，距离上次利率变动仅仅不到一个月时间。此次改变后该行的三个月期、六个月定期存款的年化收益率下调了5个基点，并且停售1万元（含）以上的五年期定存产品的收益率为1.70%。

例如自2023年10月17日开始，福建省华通商业银行的三个月和一年定期存款利率将从目前的1.7%降为1.5%和1.6%，这是该银行在过去的五个月内第五次宣布调整存款利率的通知。

“倒挂”这个词很常见

伴随各个时段定期存款利税率差异化的下调，存款利率长期与短期之间的倒挂趋势更为明显。记者走访了银行，发现了这种状况：国有的大中型银行、股份制的中小型企业以及城市商业银行和农村信用社都存在着存款利息差额的现象。

例如：建设银行App显示，三年期和五年期存款最高年利率为分别为1.55%和1.3%；招商银行App则显示，三年期存款最高年利率为1.25%，五年期最低年利率为1.30%；此外，该行还有整存整取的普通定期产品，三个月期、西安增值税发票【代办电话13434104765；QQ2188982664】六个月期、一年期、二年期均有1000元起存的“享定存”产品，利率可上浮至1%，1.2%，1.3%，和1.4%。

“江苏银行在海淀区的一家营业点，3年的存款基准利率是1.75%；五年期的存款利率和两年期的保持一致都是1.6%，略低于三年期存款利率。”该工作人员解释说。

债务重组

业界人士认为部分银行存款利率出现了长期和短期之间倒挂的现象这主要是由利率下降预期和银行调整负债结构所导致的。

曾刚表示，未来随着负债端压力的加大以及利率水平的下滑，各大商业银行将会逐步进行负债结构调整，以更好地应对挑战和风险。

该国有大行个人金融部人士表示，当前市场对未来利率走向的看法不明朗，造成短期和长期利率出现倒挂的现象。如果央行进一步下调基准利率，那么对于长期储蓄比例较高的金融机构来说，面临的财务压力较大，可能会对盈利状况产生负面影响。

东方金诚首席宏观分析师王青预测，年底前央行将实施新一轮的降息及降准政策，这两个期限品种的LPR报价也将跟进下调。“随着贷款基准利率下行，银行有可能会继续调降存款利息，中小银行为了减缓息差下降的压力，很可能会通过压低负债成本来减轻经营压力。”上述国有大行个人金融部相关负责人表示。